Journal de classe de « Banque / Finance »
pour étudiants en « Comptabilité » (2^e année)

Version partielle, expérimentale et provisoire

Dernière mise à jour : 24/06/2022

Contact : dépôts de travaux et exercices via le portail pédagogique de l’ICC (AUCUNE réponse les jours de fermeture de l’ICC) ; pas d’e-mail, venir aux permanences quotidiennes au secrétariat de l’ICC de 16 h 30 et 17 h 15 (dernier rendez-vous à 17 h 05)

Horaire : le jeudi, de 17 h 40 à 21 h 20, local : voir affichages secrétariat, du 13/10 au 26/01

Examen : jeudi 26/01, de 17 h 40 à 19 h 40, local : à déterminer

Système d’évaluation :

¨       90 % de présence obligatoire (cf. règlement d’ordre intérieur) au cours, sinon non admission à l’examen final

¨       Respect des horaires (notamment, début des cours à 17 h 40)

¨       Éventuels travaux (obligatoires) individuels ou en groupe de 3 à maximum 5 personnes.

¨       Portefeuille boursier : maîtrise technique de sa gestion

¨       Évaluation continue en classe : participations, attitudes, pertinence des argumentations, etc.

¨       Auto-évaluation formative : 3 à 4 contrôles de compétences seront proposés durant le cours. Ils comptent pour 50 % dans la note finale.

¨       Examen : il compte pour 50 % dans la note finale. ATTENTION : pas de 2^e session !

¨       Principe des évaluations : sauf mention contraire spécifique, elles ont toutes lieu avec toutes les notes personnelles et le syllabus (pas les questions ni les réponses des interrogations). Toutefois, l’usage de matériel électronique personnel est interdit, dont les GSM (cf. règlement d’ordre intérieur). Sauf lors des travaux de groupes ou mention explicite contraire, toute communication entre les participants ou toute autre personne (présente ou non dans la classe) est interdite. En l’occurrence, toute communication par radio sera sanctionnée par l’annulation sans appel de l’épreuve.

Références

¨       Carte mentale du cours (mindmapping)

¨       Dossier pédagogique : directives & compétences à acquérir

¨       Fédération-coupole du secteur financier belge (ex Association belge des Banques)

¨       Moneystore (collection d’articles sur le monde de l’argent)

¨       Marché monétaire et Marché des Capitaux - Législations européenne et belge

¨       Autres références (voir également « bibliographie » en fin de syllabus) :

Ø  BRUNEEL (Jean-Marie), Connaissances de gestion, Labor, Bruxelles, 2005, 442 p.

Ø  Banque CERA, Lancer sa propre affaire, CERA, Bruxelles, 1991, 66 p.

Ø  CHAMBOST, Édouard, Le Piège Suisse, Robert Laffont, Paris, 1983, 346 p.

Ø  Code des sociétés : voir http://www.juridat.be

Ø  L’Écho

Ø  BFM (télévision)

Ø  Canal Z

Ø  Qu’est-ce que l’argent ?

Matières vues

 

·         Organisation du cours, évaluation, horaires, exigences, etc. : voir détails ci-dessus

·         Histoire de la monnaie : hors matière

·         Chapitre 1 – Rappels de notions macroéconomiques

·         Keynésianisme : agents et agrégats économiques, flux économiques, équations de Keynes, politique économique de Keynes (grands travaux)

·         Monétarisme (Milton Friedman) : rôle des banques centrales, flux d’ « argent » (sens large), politique économique de Friedman (taux d’intérêt)

·         Néo-keynésianisme

·         Théorie du Chaos : fractales et effet papillon

·        Réflexions sur le coefficient de création monétaire : de 2 (à cause du coefficient de réserve de 1/3) à… 50 et plus à cause de l’inflation par les crédits (ou « argent dette » - contribution de M. de Baets, 2012)

 

·      Chapitre 2 – Mécanisme des taux d’intérêt et Carré magique

·         Types de balances

·         Types d’argent et taux appliqués è Courbe des rendements & courbe d’efficience

·         Carré magique : inflation (dont inflation nette et la règle des 2 %), chômage, croissance, balance des paiements (avec ses 3 composantes) ou solde (= équilibre = dette) extérieur(e)

·         Mécanisme des taux d’intérêt : voir Monétarisme (taux des crédits > taux des dépôts pour avoir une MIB positive ; monter et descendre ensemble ces deux taux pour attirer les dépôts puis favoriser les crédits, respectivement)

·      Repérages dans L’Écho : repérage des cours de bourse des actions sur le Marché Continu de Euronext Bruxelles, ainsi que identification des grandeurs principales du Tableau de Bord de l’économie belge (cf. Carré magique), que l’on trouve normalement ici également

 

Portefeuille : suite du portefeuille de 1 000 € : ajout de la partie « valorisation »

 

·      Chapitre 2 – Mécanisme des taux d’intérêt et Carré magique (physique)

·      Cycles économiques : phases, Kondratieff, Juglar, Kitchin, Kuznets  (détails dans le cours « Faits et institutions économiques »)

·      Analyse technique (prédiction des cours sur base des graphiques de cours) et fondamentale (recommandations sur base de calculs comptables et de ratios à partir des bilans)

·      Chapitre 3 – Organismes de tutelle et de contrôle du monde de l’argent en Belgique

·        Pyramide des organismes de tutelle et de contrôle de l’argent en Belgique : voir syllabus et la Fédération Belge des Finances

·         Présentations des organismes de tutelle et de contrôle de l’argent en Belgique : BCE, BNB

·         Travail de groupe - Présentations des autres organismes de tutelle et de contrôle : consignes sur Chamilo

 

 

 

·      Chapitre 3 – Organismes de tutelle et de contrôle du monde de l’argent en Belgique

·         Présentations des organismes de tutelle et de contrôle de l’argent en Belgique : FSMA (avec Procédure d’Agrégation des Banques & Protocole d’Autonomie de la Fonction bancaire).

 

 

 

·         Chapitre 1 – Régime  bancaire belge et européen

·          Rappels de l’UF « Faits et institutions économique » : G6, G7, G8 et G20, courbe  de Laffer (des rentrées fiscales en fonction du taux d’imposition), différence entre conjoncture et structure, vente à découvert, sous-jacent, loi de Pareto

·         Historique : résumé sur transparent dans le syllabus + accords de Bâle II

·          Chapitre 2 – Le secteur bancaire ne chiffres : voir syllabus ou le site de Febelfin

 

Travail sur le portefeuille (phase 3 – vente d’une action) : Voir portail pédagogique

 

 

 

 

·         Chapitre 3 - Structure du Marché monétaire (vue européenne et spécificités belges)

·         Marché Interbancaire

·         Marché des Avances et Remplois de Fonds

·         Marché des Adjudications périodiques de Crédits

·         Marché des Certificats de Trésorerie et Obligations linéaires

·         Marché des Changes

·         Repérages sur le site de la BNB : emplacement des taux directeurs, de la BCE / BNB, ainsi que l’EURIBOR et le LIBOR.

·         Chapitre 4 - Outils de Fine Tuning pour le Marché monétaire : non vu (pas de questions lors des contrôles)

 

Travail sur le portefeuille (phase 4) : Voir portail pédagogique

 

 

·         Chapitre 5 - Crédits bancaires (diaporama 1 & diaporama 2)

·         Introduction : risques liés aux crédits, critères d’octroi de crédit, équation du risque et Comité du Crédit, politique de crédit, typologie des garanties, formules des crédits.

·         « Faux » crédits aux particuliers

·         PAT & crédit au logement (pour les particuliers) 

 

Exercices sur la formule des crédits

Exemple de simulateur d’emprunt ICI

 

 

·         Chapitre 5 - Crédits bancaires (diaporama 1 & diaporama 2) - suite

·         Crédits d’investissement

·         Crédits d’exploitation pour l’entreprise

·         Crédits pour le commerce extérieur de l’entreprise 

·         Crédits destinés à la trésorerie de l’entreprise 

·         Et le Crowdfunding ?

 

 

 

·         Chapitre 1 – Structure du Marché des Capitaux :

·         Marché à terme et son fonctionnement

·         Options : pas vues, matière hors examen (exemple d’achat d’un Call sur Philips)

·         Marché primaire illustré par les actions et leur typologie

 

   

Exercices sur la formule des crédits

Exemple de simulateur d’emprunt ICI

 

Illustration du marché à terme avec un extrait du film Le Sucre

 

·         Chapitre 2 – Produits classiques du Marché des Capitaux (suite)

·         Typologie des obligations

·         Typologie des bons de caisse

·         Projection d’anciens titres

·         Typologie des fonds publics

·         Les organismes de placement collectif, dont les SICAFI

·         Les certificats immobiliers

·         Typologie des euro-obligations

·         Options : non vues, matière hors examen

 

 

Exemple de simulateur d’emprunt ICI

 

 

·      Chapitre 3 – Théorie des Marchés Efficients

·         Définition

·         Information faible

·         Information semi-forte

·         Information forte

·         Conclusion concernant les rendements et la valeur actualisée nette

·         Comment s’enrichir, finalement ?

·         Rappel de la Théorie du Chaos et de la théorie comportementale

·         Exercice sur le portefeuille boursier – simulation de cette partie de l’examen – Voir Chamilo

 

 

 

·         Chapitre 4 – Gestion moderne d’un portefeuille de titres

·         Rappels : courbe des rendements, courbe d’efficience

·         Notion de risque global : définition mathématique, risque diversifiable et non diversifiable (Béta)

·         Stratégies de portefeuilles en fonction de la croissance, de l’inflation et du niveau des taux d’intérêt

·         Types de gestion de portefeuille par des professionnels : gestion-conseil, gestion de patrimoine avec soumission des ordres au propriétaire, gestion totale avec soumission périodique de l’état du portefeuille

   

 

 

 

 

·         RÉVISIONS GÉNÉRALES – BILAN

·        ORGANISATION PRATIQUE DE L’EXAMEN : Relire les consignes en haut de la présente page. En deux parties : choix multiple (60 questions pour 70 % de la note de l’examen – 1 h) comme lors des interrogations (avec, notamment, des questions sur l’actualité, sur les reportages et films passés en classe, sur les exercices concernant les crédits et les rendements de portefeuille) et portefeuille titres à compléter (30 % de la note de l’examen – 60 min). Fin de l’examen à maximum 19 h 40 (15 min. prévue pour le dépôt du fichier Excel). N’oubliez pas votre propre matériel (ex. : effaceur, calculatrice, etc.), votre propre documentation (aucun échange accepté une fois assis dans la classe d’examen), sauf les questions et les réponses des interrogations. L’examen aura lieu à la salle informatique G101, sur PC è dépôt du fichier Excel (portefeuille) sur Chamilo. AUCUN problème technique (exemple : méconnaissance du login des PC – icc user, sans mot de passe, sur le réseau VBXSCHOOLS – ou oubli de son identifiant ou mot de passe Chamilo) ne pourra être invoqué. N’oubliez pas votre carte d’étudiant 2016-2017 (sinon passer avant au secrétariat). Venez à temps…

·        RAPPEL : pour réussir cette unité d’enseignement il faut réussir la partie choix multiple ET la partie portefeuille boursier de l’examen, indépendamment de la pondération de ces deux parties.

·         ÉVALUATION DU COURS par les étudiants (voir Chamilo)

 

Bonnes révisions !

 

Matières à voir

 

Plus rien…